【第一私募论坛】www.simu001.cn】——操盘趋势与精准拐点操作法(二)
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做空力量有点急
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《红书院》:此次做空力量有点焦急,还没等引导人话音落,3月10日就开始下杀,看看这跳空长阴,够猛的。( m: e2 `1 Q# t- e3 T9 A" u
9 T. _+ s9 X! M5 j. E: I 十方:实在重要仍是受上周五金属大跌、以及外围市场的影响;再者,国度统计局颁布的2月份经济数据 (CPI同比上涨2%,食物价钱上涨2.7%;PPI同比降低2%,环比降低0.2%)显示中国经济下行压力仍是很大,仍令市场人士堪忧。) e0 \0 Y* V. ^( G' r3 _2 `
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《红书院》:早就知道A股市场受新闻面影响大,说提醒点仍是有点情感化。你说与马航掉联这事是不是也有点关系?
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1 `1 x5 j- f" u: Y 十方:要说也不是没可能,相似前次日本“3?11”地动事务不也对股市造成了影响嘛。到今朝,马航掉联都超过百小时了,在此真的要为伺机职员祈福,也希望各部分能早日有新闻。
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. g0 B# T$ v- f% X- l 《红书院》:为他们祈福!接下来,咱再回到市场上,间隔本轮高点已跌往了200点空间,如能提前研判指数并做出准确操作,也能规避此次下跌。
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/ y$ ], \. c+ L 十方:是的,指数顶底的研判很主要。前期在论坛中,继预警创业板阶段见顶后,我也明白提出上证指数的见顶风险(详见《2月20日十方收评:顶部基础确立需谨严》),而且3月7日也重点指出市场将进进变盘选择,留意若有效跌破2014点一线应果断清仓。随后的走势不幸被言中。
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0 Z: t+ d( }. E H+ N, o9 r+ ~ “构造法”正确研判指数
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# v- ^! ^, ]" D. o5 r 《红书院》:您盘感够准的啊!创业板、上证指数的阶段见顶时间都被你提前监测到,假如投资者也能提前判定出阶段高下点,操作上就不消那么被动了。我知道,创业板指数的研判,您用的是“三维法”,那此次呢?
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5 s$ }$ g: @$ k& I/ ?! t% } 十方:此次对上证指数的见顶研判用的是“构造法”。“三维法”是图形化的分析,相对直观、容易。而“构造法”要庞杂一点,这是对市场内涵资金博弈的一种研讨分析。我们经过对主流热点板块资金的动向捕获,来发现市场的多空转换节拍,可以这么说,“构造法”更切近交易的实质,由于交易是离不开实其实在的资金的。这些在客岁底受邀红书院举行的公开课中我也简单先容过。) t* S5 j# i* i, P
+ |/ H# E, L/ P1 U2 `. ?4 ^ 《红书院》:大资金是市场的主导,行情启动时,机构资金流向主流热点板块,继而激发一波又一波行情。所以从研讨主流热点资金这个角度动身,当然也最切近市场、切近交易。
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7 x; P# N" G' k) {. z& L 十方:是的,大家都知道,指数由各板块中的个股组合而来,所以指数分析离不开板块分析,特别是对指数影响比较大的权重板块及个股的走势,他们的标的目的,往往也代表着市场标的目的。而上证指数是采取加权均匀法盘算的,权数为上市公司总股本,所以总股本较大的个股对指数影响较大,分析这些板块确当前状况及将来走势,对研讨指数很是有辅助。
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. F* o; K) a1 t 我们所熟悉的权重板块重要有:银行、石油、保险券商 、地产等,自股指期货上市后,该类权重板块对指数的影响愈加显明。而本人,更偏向于察看银行及石油板块走势对市场的影响,由于多空资金经常经过此类权重板块进行博弈,我将此方式总结为:博弈论指数分析技能之“构造法”,其常用的判定模式有四种:
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1、权重板块经常同步于指数见底;; O2 O( \2 _; }& e/ r0 V) }
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2、权重板块经常先于或同步于指数见顶;6 D( S0 N# k. W; b
$ e1 U3 f/ J6 J 3、权重板块调剂低点是题材股炒作的机遇;
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8 Z/ g$ P, a( W7 E 4、个体行情下权重板块会晚于指数见顶。/ J, H+ f: q6 n7 w% F7 w
2 B3 p, ?% H! ^4 o0 r# u4 n9 y 《红书院》:那本轮上证指数于2月20日阶段见顶,您又是怎么用“构造法”提前研判的呢?
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3 o6 i" h2 c% y. H* ?% O% X 十方:首先,利用“构造法”的第一步要先选对多、空板块的标的。毋庸置疑,权重板块中占比最大确当属银行。
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接下来,须要研判标的板块中具有代表性个股的走势。我们先来看一下本轮行情中浦发银行 、招商银行的走势,2月11日虽放量进攻60日均线但都没能有用站稳,且第二天出现快速缩量的情形。我在论坛文┞仿《2月12日十方收评:停止仍是加快》中写到:“本日银行股没有延续昨日强势放量模式,短线来讲这种”单量构造“并不健康。”为什么这么讲?大家可以细想一下,11日放量冲高代表资金有意大举做多,而第二天却消声匿迹、缩量无力,这足以说明资金持续性差,做多意愿不果断,单日放量透支了持续做多的能量。随后的行情运行中,银行股没有再立异高,且整体板块由多翻空,资金也向其他板块转移,指数在别的两只权重股“石化双雄”的护盘下持续虚涨,但2月20日显明的盘中出现异动,被第一波资金关注的银行股率先冲高回落,同样的,因“石化双雄”的虚涨耗费了过多护盘资金,再也掩饰不了主力出逃的┞锋相,那么指数阶段性见顶也就显而易见了(见附图).
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6 N8 e4 R! R% [; R7 u 回看这两只银行股在2013年10月末和12月初的走势,也出现了单量见顶的构造,后市该板块做多无力,出现一波显明下跌。是以,当被第一波资金所关注的银行股出现这种“单量构造”时,投资者就应当谨严了。: G3 k6 p' x; G5 _+ C9 G7 z* h- A1 B9 Y+ X
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《红书院》:听起来这可比“三维法”要庞杂,须要较强的综合分析才能。不过,经过您的分析,确切能清楚地发现每轮行情中主流板块资金的状况和不合。
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十方:初学可能感到有些庞杂,细心验证几回就能找到感到了。大家可以多看看历史上的顶底案例。此次对于2014年2月20日上证指数见顶的判定,合适“构造法”中常用模式中的第二种,即权重板块经常先于或同步于指数见顶。该构造模式在2013年12月初2260点顶部也出现过(2260点至1984点约270多点下跌空间),大家可以研讨一下那时银行板块对上证指数的影响。& O2 }: T# s" K" N0 S
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《红书院》:好的,十方教员。有教有学,这才是知行合一。篇幅有限,先聊到这儿!下次见!股票论坛 www.simu001.cn【第一私募论坛】www.simu001.cn】 |