投资基金也称为互助基金或共同基金,是通过公开发售基金份额募集资本,然后投资于证券的机构。以下是博众投资帮大家整理的有哪些投资基金的种类,供大家参考借鉴。
* |, s; _' p, T有哪些投资基金的种类
# R. k. J7 |2 {$ ?% N% ~(1)根据基金单位是否可增加或赎回,投资基金可分为开放式基金和封闭式基金。开放式基金是指基金设立后,投资者可以随时申购或赎回基金单位,基金规模不固定的投资基金:封闭式基金是指基金规模在发行前已确定,在发行完毕后的规定期限内,基金规模固定不变的投资基金。 c4 }5 i: O6 \6 ^: m7 s+ I2 z
(2)根据组织形态的不同,投资基金可分为公司型投资基金和契约型投资基金。公司型投资基金是具有共同投资目标的投资者组成以盈利为目的的股份制投资公司,并将资产投资于特定对象的投资基金;契约型投资基金也称信托型投资基金,是指基金发起人依据其与基金管理人、基金托管人订立的基金契约,发行基金单位而组建的投资基金。
' f! c0 p w# \! l4 @$ K(3)根据投资风险与收益的不同,投资基金可分为长大型投资基金、收入型投资基金和平衡型投资基金。长大型投资基金是指把追求资本的长期长大作为其投资日的的投资基金;收入型基金是指以能为投资者带来高水个的当期收人为目的的投资基金;平衡型投资基金是指以支付当期收入和追求资本的长期长大为H的的投资基金,经济学论文《投资基金有哪些种类》。/ E, x8 G/ j* ^/ V, p
(4)根据投资对象的不同,投资基金可分为股票基金、债券基金、货币市场基金、期货基金、期权基金,指数基金和认股权证基金等。股票基金是指以股票为投资对象的投资基金;债券基金是指以债券为投资对象的投资基金;货币市场基金是指以国库券、人额银行可转让存单、商业票据、公司债券等货币市场短期有价证券为投资对象的投资基金:期货基金是指以各类期货品种为主要投资对象的投资基金;期权基金是指以能分配股利的股票期权为投资对象的投资基金:指数基金是指以某种证券市场的价格指数为投资对象的投资基金;认股权证基金是指以认股权证为投资对象的投资基金。3 N. d# u0 _& { Q* ]* ^, w. m8 |
(5)根据投资货币种类,投资基金可分为美元基金、日元基金和欧元基金等。美元基金是指投资于美元市场的投资基金;日元基金是指投资于日元市场的投资基金;欧元基金是指投资于欧元市场的投资基金。
8 l$ Q5 T( t( i @- V' e9 ?此外,根据资本来源和运用地域的不同,投资基金可分为国际基金、海外基金、国内基金,国家基金和区域基金等,国际基金是指资本来源于国内,并投资于国外市场的投资基金;海外基金也称离岸基金。是指资本来源于国外,并投资于国外市场的投资基金;同内基金是指资本来源于国内,并投资于国内市场的投资基金;国家基金是指资本来源于国外,并投资于某一特定国家的投资基金;区域基金是指投资于某个定地区的投资基金。
9 ^ @% F7 x. C, c证券投资基金的种类
7 q( M2 P8 B% { D: U- }根据不同的标准,证券投资基金可以有多种不同的分类,下面博众投资选取一些重要的分类方法作简单介绍:- x- G* D) V( j. H
1、契约型基金和公司型基金:这是按照组织形态和法律地位的分类方法,是证券投资基金最基本也是最具特征的分类方法。其中,契约型基金又称为信托投资基金,它是指依据一定的信托契约而组织起来的代理投资行为,投资者通过购买收益凭证的方式成为基金的收益人;而公司型基金是指依据公司法组建、通过发行股票或受益凭证的方式来筹集资金并将资金投资于有价证券获取收益的股份公司,投资者通过购买该公司的股份而成为基金公司的股东并以股份比例承担风险、享受收益。这两者的根本区别在于公司型基金具有法人资格和民事行为能力,而契约型基金则没有法人资格。这种区别的主要是缘于各国法律体系的不同,对于一般投资者的收益而言,两者并没有实质性的影响。目前在沪深交易所挂牌交易的基金,都是契约型基金。2 k. C$ D6 ~, C% P) `$ ?
2、封闭式基金和开放式基金:根据投资运作和变现方式的不同,基金又可以分为封闭式基金和开放式基金。目前,开放式基金更适合小额投资者的需求,像美国最为流行的共同基金,大多属开放式基金;但在我国,开放式基金才刚刚开始起步,在华安创新基金之前,所有的基金都是封闭式的。
9 w% ~) I/ K/ B8 J. X! z3、长大型基金和收入型基金:长大型基金与收入型基金的区分标准主要是基金的投资理念或收益目标。长大型基金比较注重资本的长期收益,兼顾经常性收益,基金的投资对象主要集中于升值潜力较大的股票,特别是一些市场表现较好的绩优股,一旦买入会在较长时期内持有,以获得最大的资本利得为目标,因此有时又被称为“长期长大型基金”。收入型基金则以当期收入最大化为投资目标,投资的对象主要是一些利息较高的货币市场或股利分配较多的股票,相对于长大型基金来说,收入型基金损失本金的风险较小,但资本长大的潜力也要小很多。我国的《证券投资基金管理暂行办法》规定,每一个基金投资于国家债券的比例不得低于基金资产净值的20%,因此长大型基金与收入型基金的区分和差别并不明显,而最近推出的南方稳健长大型基金,从名字中可以预知其未来的一些投资对象与运作理念。
( P; d! I& R0 v4 I, |上述是比较重要的几种基金分类方法,除此以外,根据根据投资对象的不同,还可以将基金分为股票基金、债券基金、货币市场基金、基金中基金和风险投资基金,等等。 |
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