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五大银行利润大幅下滑背后的转型困境

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发表于 2019-6-14 00:12:47 | 显示全部楼层 |阅读模式
随着“一人多户”政策付诸实行,“转户”壁垒突破,证券市场新开户数激增,证券行业进入新的发展周期。为此,腾讯财经连合九次方大数据对证券行业大数据举行解读。( b2 A/ g% c+ c" L: E; S

. [5 m" O" m& K4 R* n4 e- A五大行一季报披露完毕,利润全部跌破2%,大大超出市场预期。年报表现,一季度工行利润同比增速1.36%,建行1.86%,农行1.28%,中行1.05%,交行1.5%。' i! ^6 \) c6 L# m7 Z# o' i
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这是继一年前五大行利润增速跌进个位数后,继承下滑至2%以下的环境。五大行大概羁系部门大概会给一季度利润下滑找出,一季度没有代表性,收入没有完全进账,资产业务也不是时间窗重点等来由。不外,与同期即客岁以致前年一季度利润相比力,应该具有可比性,可以或许看出五大行业绩走势。
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我们不妨将近三年五大行利润走势以时间轴方式举行观察。
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2013年一季度,工农中建交五大行利润同比增速分别为:12.08%、8.19%、8.20%、15.66%、11.52%;2 V- ?5 s+ {% C! ?
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2014年一季度,工农中建交五大行利润同比增速分别为:6.63%、13.65%、13.88%、10.41%、5.56%;& N1 C$ S' b6 j
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2015年一季度,工农中建交五大行利润同比增速分别为:1.36%、1.28%、1.05%、1.86%、1.5%。" N% {/ q/ ]: Q8 B. T% n% F

& c" E$ i) F( _& \5 }五大行一季度利润下滑缘故因由
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五大行近三年一季度利润出现大幅度下滑,而本年一季度下滑幅度之大是稀有的,无怪乎媒体用“汗青最差”来形容。笔者以为有以下缘故因由:
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宏观经济形势不佳。经济决定金融,现在,宏观经济形势连续不佳,经济增速下行压力日趋增大。在这种形势下,银行利润不大概置宏观经济面于掉臂而继承“躺着赢利”。) z/ Z% l4 `' V( r2 W: I6 {3 H
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实体企业筹谋困难。在现在经济转型、布局调解的关键时期,实体经济特别是实体企业度日如年、筹谋非常困难,终极必将传导到服务业的银行身上,直接制约着银行利润的增速。这只是时间快慢、早晚的标题。! T! h. n) f: ?* L6 v

3 U$ V7 E6 r& H, z, k( H金融资源设置多元化,社会融资多渠道化,使得金融脱媒征象劈面而来,直接对传统银行带来巨大打击。现在,传统银行的业务范畴、地皮越来越少、越来越窄,正在被快速蚕食。五大行筹谋业绩大幅度下滑大概只是刚刚开始,本年二季度大概三季度利润增速或将出现负增长。* A8 z5 V7 p9 x; v( ?
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互联网金融异军突起,击中了传统银行特别是至今还是行政化色彩过浓的四大行的软肋。其存款、贷款、中心业务三大主体业务被快速蚕食和陵犯的程度大大出乎预料。传统银行主体业务正在快速萎缩,存款等资金泉源正在流失,贷款客户正在萎缩,付出结算包罗银行卡等中心业务正在拱手让给网络第三方付出等等。会集表现为利润快速下滑。4 v% Q. |" h$ U

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传统银行转型未果' l/ ?, H% G$ E" w
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8 f2 N/ Q: D  \与此同时,五大行叫唤多年的业务转型根本没有任何希望,结果半路杀出互联网金融彻底动了其奶酪。更加告急的是,互联网金融的异军突起和突飞猛进彻底打乱了传统银行的阵脚,使其包罗业务转型等都失去了方向,陷入了深度迷茫之中。3 O. x2 w# T4 l6 H3 I$ t( ?- |: d: E

/ s7 C/ _* C" ]# q# \% m* G* |# ?传统银行对于互联网金融从不屑一顾到开始涉足,但由于其头脑意识落伍,缺乏技能人才,缺乏电商平台底子等缘故因由,五大行的互联网金融很难发展起来。互联网金融对五大行业务打击的结果表现在利润被蚕食打劫。8 X! K! l2 G; i3 V2 z8 O

1 i7 Z/ k6 }) \固然,五大行利润下滑还在为已往非理性宏观经济政策买单或付出代价。金融危急时期的盲目扩张投资使得本日的产能严厉过剩,这已不但仅让传统银行贷款利钱难以收回,还影响了利润的增速,而且正在威胁五大行的贷款本金安全,以致连本金都难以收回。接踵而至的就是五大行坏账的袒露。/ E9 ~( \/ \! w- l: ^

  E  w; B1 k- v& b' h, v4 T/ I$ t陈诉表现,一季度五大行不良贷款激增702.58亿元,是客岁一季度(256.48亿元)的两倍多,并占2014年整年新增全部不良贷款(1318.34亿元)的53.3%。这两个比例令人瞠目结舌。与此同时,五大行不良率都有差别幅度的上升,不良贷款压力正在加大。% b% f0 `3 c0 F

9 m0 O0 Q, u' X5 R4 ]% B; H& Y再者,不良贷款是否全部纳入到统计科目里,是否存在有大量不良贷款未入账的环境,都很值得猜疑。全部入账的真实不良贷款大概比披露的要多得多。; A& M2 _, I. m6 `% b5 B
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利润大幅度下滑,坏账大幅度增长,两个最为关键指标出现的相互背离的“大幅度”是银行现在逆境的真实写照,这个真实写照还将连续“誊写”。(腾讯财经智库特约 余丰慧 注册高级咨询师、财经作家)
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