50ETF期权合约的价格是由内在价值和时间价值组成，两者互相影响着，两种价值都不能忽视。3 E" D$ N. y0 m; {8 V6 e, z& ]2 q; i6 f
一、标的的涨跌对合约的影响
' H% ?- L# y" ]6 l$ ~行权价与标的资产价格就是影响期权价格的最重要的因素。两种价格的相互关系不仅决定着内在价值，而且影响着时间价值。行权价和标的价格差距就代表价值的大小，合约上涨时，标的资产价格超过行权价越多，内在价值越大；超过越少，内在价值越小；合约下跌时，标的资产价格低于行权价越多，内在价值越大。# A" S+ O/ ?6 p
二、时间因素
9 z0 y5 l' l# @( g50ETF期权中时间因素也是外在的价值，对于期权而言时间就等于盈利的程度，时间越长，可能获利的机会就越大，因此50ETF期权的合约价格也就更贵。不考虑其他因素，时间越短价值越低。7 O' ~. O3 V d" J
三、隐含波动率因素
5 c: i9 ]# M6 X( ?8 ?50ETF期权波动率是什么？就是50ETF期权在金融资产价格中的波动程度，是一种不确定的因素，波动率越高合约的价格也就更贵，波动率越低，期权合约的价格越便宜。 | 
|手机版|Archiver|
( 桂ICP备12001440号-3 )|网站地图
发表于 2019-11-21 09:04:41